Projet

que des données historiques sous-estiment la volatilité potentielle, par ex. dans le cas de taux de change soutenus. Dans ces cas, les données doivent être soumises à un test de résistance.

1.5.6 La période de recensement destinée à calculer les décotes doit être d’au moins un an. Si les diverses observations quotidiennes sont prises en compte avec des pondérations différentes, la période de recensement moyenne pondérée doit être d’au moins un an (c’est-à-dire qu’en moyenne pondérée, les diverses valeurs doivent remonter au moins à un an).

1.5.7 Les données doivent être actualisées au moins une fois tous les trois mois. Si les conditions du marché l’exigent, elles doivent être actualisées sans délai.

2. Exigences qualitatives

2.1 Les volatilités estimées et les périodes de détention doivent être utilisées dans

le processus de gestion des risques quotidien de la banque.

2.2 Les banques doivent garantir que les exigences énumérées dans la présente

annexe soient reproduites correctement dans les directives, contrôles et procédures internes documentés concernant le système de mesure des risques.

2.3 Le système de mesure des risques doit être utilisé en liaison avec les limites de

crédit internes.

2.4 La procédure de révision interne doit régulièrement prévoir un contrôle indé-

pendant du système de mesure des risques. Ce contrôle doit porter au minimum sur les points suivants:

2.4.1 l’intégration de la mesure des risques dans la gestion des risques quotidienne;

2.4.2 la validation de toute modification notable de la procédure de mesure des risques;

2.4.3 la précision et l’exhaustivité des données de position;

2.4.4 l’examen de la cohérence, de la proximité dans le temps et de la fiabilité des sources de données utilisées pour les modèles internes, y compris l’indépendance de ces sources de données, et

2.4.5 la précision et l’adéquation des hypothèses en matière de volatilité.