Rapporto esplicativo

Analisi dell’impatto della regolamentazione

Germania

Il diritto tedesco disciplina la materia del risanamento all’interno della legge sulla sorveglianza degli assicuratori (Versicherungsaufsichtsgesetz, VAG). La legge, tuttavia, approfondisce la materia a un livello di dettaglio minimo e coincide per molti versi con i dettami della direttiva Solvibilità II. Quindi anche in Germania lo scopo del risanamento è proteggere gli stipulanti, e di conseguenza l’autorità di sorveglianza tedesca è autorizzata a intraprendere le necessarie misure di risanamento non appena risulta evidente che l’impresa di assicurazione non è più in grado di adempiere ai propri obblighi in modo duraturo (art. 314 par. 1 VAG). Nel diritto tedesco, quindi, l’insolvenza accertata o imminente avvia la procedura di risanamento.

Misure di risanamento

Il diritto tedesco non descrive in dettaglio i singoli provvedimenti di risanamento, in quanto la legge prevede soltanto che l’autorità di sorveglianza ha la facoltà di adottare le misure necessarie (art. 314 par. 1 VAG). Tra queste vi sono, secondo puntuali prescrizioni legali, la letteratura del settore e la giurisprudenza, misure di diminuzione dei costi, aumenti dei premi o l’ingiunzione di abbandonare rami di attività che presentano tassi di sinistralità non favorevoli. L’autorità di sorveglianza può inoltre vietare temporaneamente l’esecuzione di qualsiasi pagamento da parte dell’impresa di assicurazione. Tra i pagamenti in questione vi possono essere in particolare le prestazioni assicurative, le ripartizioni di utili e, nel caso delle assicurazioni sulla vita, il riscatto o il prestito del certificato di assicurazione (polizza d’assicurazione) e i relativi anticipi. Inoltre, può ridurre la priorità degli impegni derivanti a un’impresa di assicurazioni sulla vita dai suoi contratti di assicurazione e procedere, se giustificato da circostanze particolari, in modo non uniforme. Il diritto tedesco giustifica la disparità di trattamento in particolare quando la criticità dell’impresa riguarda un gruppo di assicurazioni più di un altro (art. 314 par. 2 VAG). Se esistono riserve matematiche per i singoli contratti di assicurazione, prima vengono ridotte queste e in un secondo momento si ridefiniscono le somme assicurate. Se ciò non è possibile, si procede immediatamente alla riduzione delle somme assicurate. L’obbligo cui sottostanno gli stipulanti di continuare a versare le indennità assicurative negli importi precedenti non riguarda l’operazione di riduzione. Tutte le misure descritte possono essere limitate a un comparto indipendente del patrimonio di garanzia (art. 314 par. 3 VAG).

Priorità alle pretese derivanti da contratti di assicurazione

Il legislatore tedesco prevede, in caso di insolvenza, un trattamento prioritario tanto per le pretese dirette di stipulanti, beneficiari e terzi danneggiati nei confronti dell’impresa di assicurazione quanto per le pretese di rimborso dei premi (art. 315 par. 1 VAG). Poiché il diritto tedesco non prevede nessuna classificazione della clientela secondo la quale, in caso di insolvenza di un’impresa di assicurazione, i clienti commerciali godano di un livello di protezione inferiore, le pretese degli stipulanti privati e di quelli professionisti prevalgono in egual misura.

Paesi Bassi

Nei Paesi Bassi il risanamento e la liquidazione degli assicuratori sono trattati nella legge sul fallimento (Fw) e nella legge sulla sorveglianza finanziaria (Wft). Inoltre, attualmente nei Paesi Bassi è in fase di definizione una legge volta a disciplinare il risanamento e la liquidazione degli assicuratori (Whav). Anche nel diritto olandese il risanamento di un’assicurazione deve salvaguardare in primo luogo i diritti dei creditori, con particolare riferimento agli stipulanti. Tuttavia è prevista la possibilità di adottare misure di risanamento (procedure di esproprio) anche al fine di garantire la stabilità del sistema finanziario. Come nel diritto tedesco, la maggior parte delle misure consentite dal diritto olandese può essere avviata se è già possibile prevedere che l’impresa di assicurazione non sarà più in grado di soddisfare i propri obblighi in modo duraturo. Anche nel diritto olandese, quindi, l’insolvenza accertata o imminente avvia la procedura di risanamento. Un presupposto per l’avvio delle misure di risanamento è che siano già state valutate le disposizioni generali della direttiva Solvibilità II in materia di piano di risanamento (art. 3:135 Wft) e di piano di finanziamento (art. 3:136 Wft).